Inwestowanie w złoto w 2024 roku: Sposoby i perspektywy

​

Żółty metal zawsze przyciągał inwestorów, którzy doceniali jego względną stabilność i tendencję do wzrostu w długim okresie. Jego stabilność jest szczególnie widoczna w kontekście niepewności gospodarczej i politycznej - tak jak w 2024 r., kiedy cena złota jest najwyższa w historii. Nasuwa się pytanie, dlaczego inwestorów tak bardzo przyciąga złoto i inne metale szlachetne? Czy złoto jest bezpieczną przystanią w czasach kryzysu? Czy warto inwestować w złoto w 2024 r.? Przejdźmy do sedna sprawy.

Inwestowanie w złoto

W ciągu ostatnich 5 lat cena złota wzrosła o ponad 69%, osiągając 4 szczyty powyżej poziomu 2000 dollars za uncję w sierpniu 2020 r., marcu 2022 r., maju 2023 r. i grudniu 2023 r. Złoto niedawno po raz pierwszy przekroczyło rekord wszech czasów z maja 2023 roku. Rekord wszech czasów dla złota został osiągnięty 8 marca 2024 r. na poziomie 2 195 dollars za uncję, a cena osiągnęła ponad 2 370 dollars w lipcu 2024 r.

W 2023 r. obserwowaliśmy zwyżkowy rok dla złota ze względu na nadzieje na kluczowe cięcia stóp%owych Fed, ale także ze względu na kwestie geopolityczne, które wpłynęły na rynki pod koniec 2023 roku. Dlatego też w ostatnich miesiącach 2023 r. ceny złota zaczęły gwałtownie rosnąć. Wydawało się, że zainteresowanie to wygaśnie na początku 2024 r., kiedy cena złota osiągnęła rekordowy poziom ponad 2100 dollars. Jednak w marcu 2024 r. cena złota doświadczyła jednego z największych jak dotąd skoków, rosnąc o prawie 8% w ciągu zaledwie kilku dni.

Podczas gdy inwestorzy są obecnie najbardziej zaniepokojeni napiętą sytuacją geopolityczną, która może doprowadzić do ponownego zainteresowania złotem, należy zauważyć, że to obawy o stabilność finansową NYCB (New York Community Bancorp) pozwoliły cenie złota osiągnąć bezprecedensowe poziomy. W scenariuszu podobnym do upadku Lehmann Brothers i początku kryzysu z 2008 r., to właśnie wysokie stopy%owe i duża ekspozycja NYCB na rynek nieruchomości znalazły się w centrum obaw na początku marca 2024 r., wywołując gorączkę złota.

Jeśli chodzi o srebro, cena tego metalu wzrosła o około 66% w ciągu 5 lat, przy czym znaczący wzrost nastąpił wiosną 2020 r. - cena za uncję srebra wzrosła o 154% w ciągu zaledwie 5 miesięcy! Jeśli chodzi o platynę i pallad, które są wykorzystywane głównie w katalizatorach samochodowych, nowe normy dotyczące zanieczyszczeń dla pojazdów spalinowych powinny zwiększyć popyt na te dwa metale. Musimy jednak uważnie obserwować transformację sektora motoryzacyjnego w kierunku pojazdów elektrycznych. Przyjrzyjmy się bliżej głównym trendom cenowym metali szlachetnych na przestrzeni 5 lat i spójrzmy na perspektywy inwestycyjne.

Złoto

Cena złota wzrosła o 69% w ciągu 5 lat (od marca 2019 r. do marca 2024 r.). Od czerwca 2020 r. do marca 2024 r. złoto znajdowało się w przedziale od 1700 dollars do 2050 dollars. W tym okresie wystąpiły dwa główne trendy spadkowe, od sierpnia 2020 r. do marca 2021 r., a następnie od marca 2022 r. do października 2022 r. Od października 2023 r., a zwłaszcza w marcu 2024 r., po miesiącach spadków, obserwowaliśmy początek wyraźnego trendu wzrostowego, a cena uncji złota w końcu przekroczyła granicę 2000 dollars. Podczas gdy do tej pory po każdej próbie przebicia przez ceny złota strefy oporu powyżej 2000 dollars następował okres presji spadkowej w poszukiwaniu strefy wsparcia w dolnej części zakresu handlowego, obecnie widzimy, że ceny złota wydają się konsolidować powyżej 2000 dollars.

Do tej pory rok 2024 będzie pamiętany jako okres, w którym cena złota osiągnęła swój rekord wszechczasów. Podczas gdy niektórzy analitycy przewidują cenę złota na poziomie 2500 dollars lub nawet 3000 dollars, w nadchodzących miesiącach będziemy musieli być bardzo ostrożni, ponieważ inwestorzy w złoto znajdują się obecnie na niezbadanych wodach. Geopolityka i makroekonomia w 2024 r. będą musiały być ściśle monitorowane, aby potwierdzić pozycję wzrostową lub spadkową. Czynniki takie jak wykorzystanie rezerw złota do sfinansowania emisji wspólnej waluty przez kraje BRICS będą katalizatorem powrotu do trendu wzrostowego. Wojny i niepewność geopolityczna są również czynnikami sprzyjającymi wzrostowi cen złota, nie wspominając o spadających stopachowych.

​​

Srebro

W ciągu 5 lat (od marca 2019 r. do marca 2024 r.) cena srebra wzrosła o 66%. Podobnie jak złoto w tym samym okresie, cena srebra wzrosła imponująco od marca do sierpnia 2020 r. (+132%). Podczas gdy złoto w końcu opuściło swój zakres notowań, tego samego nie można powiedzieć o srebrze, które od kwietnia 2020 r. wahało się między 27 a 20 dollars.
W 2023 r. cena srebra nie wykazywała naprawdę wyraźnego trendu, ponownie poruszając się w przedziale handlowym. Wystąpiły dwa okresy gwałtownych wzrostów ceny srebra, w marcu 2023 r. i ostatnio w listopadzie 2023 r., kiedy to zyski wyniosły odpowiednio +26% i +14%. Pod koniec 2023 r. cena srebra nieznacznie spadła, o -5%. Od końca lutego 2024 r. do dziś cena srebra (XAG) zwróciła +14,42%, a od 1 stycznia 2024 r. wzrosła o +10%. Ważne jest, aby zwracać uwagę na te same czynniki fundamentalne, które mogą pchnąć złoto w górę w 2024 r., a mianowicie możliwy spadek stóp%owych i/lub globalną sytuację geopolityczną.

Pallad

Sytuacja palladu jest inna - cena palladu spadła o 30% w ciągu 5 lat (od marca 2019 r. do marca 2024 r.). W ciągu ostatnich 5 lat wystąpiły dwie fazy wysokiej zmienności. Pierwsza faza rozpoczęła się w grudniu 2019 r. od wzrostu ceny palladu o 55% do lutego 2020 r., po którym natychmiast nastąpił gwałtowny spadek ceny palladu o ponad 45% od lutego do marca 2020 r. Druga faza rozpoczęła się w grudniu 2021 r. od gwałtownego wzrostu ceny palladu o +105%, po którym nastąpiła korekta o -73% od marca 2022 r. do stycznia 2024 r. Jak widać i jak wielokrotnie pokazywała przeszłość, pallad jest aktywem zdolnym do gwałtownych i nagłych ruchów. Co więcej, cena palladu znajduje się w wyraźnym trendzie spadkowym od sierpnia 2022 roku.

Po osiągnięciu szczytu powyżej 3400 dollars za uncję, ceny palladu znajdują się obecnie w trendzie spadkowym. Chociaż trudno jest przewidzieć powrót do wzrostu po ponad dwóch latach spadków cen palladu, powinniśmy uważnie obserwować powrót cen palladu do strefy 1000 dollars. Pallad jest wykorzystywany głównie w przemyśle motoryzacyjnym do produkcji katalizatorów w układach wydechowych, które redukują emisje, czyli w sektorze zagrożonym upadkiem w związku z pojawieniem się pojazdów elektrycznych. W mniejszym stopniu pallad wykorzystywany jest w jubilerstwie (białe złoto), stomatologii i zegarmistrzostwie.

Jak bezpieczne są inwestycje w metale szlachetne?

Przez wieki złoto było uważane za inwestycję w okresach niestabilności gospodarczej i zmienności rynkowej. Gdy akcje spadają lub waluty tracą na wartości, złoto utrzymuje swoją wartość lub nawet rośnie. Złoto zapewnia cenną dywersyfikację portfela inwestycyjnego. Jego niska korelacja z innymi aktywami, takimi jak akcje czy obligacje, zmniejsza ryzyko i zwiększa stabilność portfela jako całości. Ponadto złoto jest aktywem materialnym, a zatem historycznie zachowuje siłę nabywczą w czasie. Gdy inflacja rośnie, wartość złota ma tendencję do podążania za tym trendem. W ten sposób zapewnia ochronę przed dewaluacją waluty i pomaga zachować wartość inwestycji długoterminowych.

Chociaż złoto może mieć dość niską płynność w niektórych przypadkach, szczególnie w przypadku niskiej płynności rynku lub zewnętrznych ograniczeń sprzedaży, złoto ma historyczną tendencję do wzrostu w długim okresie. W porównaniu z innymi rodzajami inwestycji (np. akcjami i obligacjami), złoto jest dość bezpieczną inwestycją. Ponadto inwestowanie w złoto jest stosunkowo przystępne cenowo dla wszystkich rodzajów inwestorów. Niezależnie od tego, czy chcesz kupić małe sztabki, monety czy produkty finansowe związane ze złotem, istnieją opcje dostosowane do różnych budżetów i preferencji, a wiele banków gwarantuje bezpieczeństwo Twoich finansów.

​​

Jak inwestować w metale szlachetne?

• Zakup fizyczny: Aby kupić fizyczne złoto, czy to monety, sztabki czy sztabki, istnieją wyspecjalizowane sklepy, zarówno fizyczne, jak i cyfrowe. Witryny te oferują zakup złota lub srebra w różnych formach (1 uncja, 1 gram, 10 gramów itp.).
• Złoto "papierowe": Jeśli chodzi o złoto papierowe (złoto na giełdzie), inwestorzy średnio- i długoterminowi najczęściej korzystają z instrumentów takich jak certyfikaty lub ETC.
• Rynek akcji: Możesz inwestować w złoto lub inne metale szlachetne, kupując akcje spółek, które je wydobywają na giełdzie. Powinieneś preferować akcje notowanych na giełdzie spółek wydobywczych, które są przyzwyczajone do osiągania regularnych zysków.

Inwestowanie w metale szlachetne może nie oferować szybkich zwrotów, ale słusznie uważa się je za stabilne. Mówiąc o złocie i srebrze, metale te wykazują stały trend wzrostowy w ostatnich latach. Zakup złota i innych metali szlachetnych pomoże zdywersyfikować portfel, zapewniając mu stabilne aktywa nawet w czasach ostrych kryzysów gospodarczych i geopolitycznych.

FAQ

W jakie metale szlachetne mogę inwestować? Jak niezawodne są inwestycje w metale szlachetne? Jak kupić metale szlachetne?