Investieren in Gold im Jahr 2024: Wege und Aussichten

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Das gelbe Metall hat schon immer Anleger angezogen, die seine relative Stabilität und seine Tendenz zu langfristigem Wachstum schätzen. Seine Stabilität ist besonders ausgeprägt in einem Umfeld wirtschaftlicher und politischer Unsicherheit - wie im Jahr 2024, wenn der Goldpreis ein Allzeithoch erreicht hat. Dies wirft die Frage auf, warum sich Anleger so sehr zu Gold und anderen Edelmetallen hingezogen fühlen? Ist Gold ein sicherer Hafen in Zeiten der Krise? Lohnt es sich, im Jahr 2024 in Gold zu investieren? Gehen wir der Sache auf den Grund.

Investitionen in Gold

In den letzten 5 Jahren ist der Goldpreis um mehr als 69% gestiegen, mit 4 Höchstständen über der Marke von Dollar 2.000 pro Unze im August 2020, März 2022, Mai 2023 und Dezember 2023. Kürzlich übertraf der Goldpreis zum ersten Mal das Allzeithoch vom Mai 2023. Das Allzeithoch für Gold wurde am 8. März 2024 mit 2.195 Dollar pro Unze erreicht, und im Juli 2024 lag der Preis bei über 2.370 Dollar.

Wir erlebten ein Haussejahr für Gold im Jahr 2023 aufgrund der Hoffnung auf Leitzinssenkungen der Fed, aber auch aufgrund geopolitischer Probleme, die die Märkte Ende 2023 beeinflussten. Daher begann der Goldpreis in den letzten Monaten des Jahres 2023 zu steigen. Es schien, dass dieses Interesse Anfang 2024 versiegen würde, als der Goldpreis ein Allzeithoch von über 2.100 Dollar erreichte. Doch im März 2024 erlebte der Goldpreis einen seiner bisher größten Sprünge und stieg innerhalb weniger Tage um fast 8%.

Während sich die Anleger jetzt vor allem über die angespannte geopolitische Lage Sorgen machen, die zu einem erneuten Interesse an Gold führen könnte, ist anzumerken, dass es die Sorge um die finanzielle Stabilität der NYCB (New York Community Bancorp) war, die den Goldpreis auf ein noch nie dagewesenes Niveau steigen ließ. In einem Szenario, das dem Zusammenbruch von Lehmann Brothers und dem Ausbruch der Krise von 2008 nicht unähnlich ist, standen Anfang März 2024 hohe Zinsen und das große Engagement der NYCB auf dem Immobilienmarkt im Mittelpunkt der Besorgnis und lösten einen Goldrausch aus.

Was Silber betrifft, so ist der Preis dieses Metalls in 5 Jahren um etwa 66% gestiegen, wobei im Frühjahr 2020 ein deutlicher Anstieg zu verzeichnen war - der Preis pro Unze Silber ist in nur 5 Monaten um 154% gestiegen! Was Platin und Palladium betrifft, die vor allem in Autokatalysatoren verwendet werden, so dürften die neuen Umweltnormen für Fahrzeuge mit Verbrennungsmotor die Nachfrage nach diesen beiden Metallen ankurbeln. Allerdings müssen wir die Umstellung des Automobilsektors auf Elektrofahrzeuge genau im Auge behalten. Werfen wir einen genaueren Blick auf die wichtigsten Preistrends bei Edelmetallen in den letzten 5 Jahren und auf die Anlageaussichten.

Gold

Der Goldpreis ist innerhalb von 5 Jahren (von März 2019 bis März 2024) um 69% gestiegen. Von Juni 2020 bis März 2024 bewegte sich der Goldpreis in einer Handelsspanne von 1.700 Dollar bis 2.050 Dollar. In diesem Zeitraum gab es zwei große Abwärtstrends, von August 2020 bis März 2021 und dann von März 2022 bis Oktober 2022. Ab Oktober 2023 und vor allem im März 2024 setzte nach Monaten des Rückgangs ein deutlicher Aufwärtstrend ein, und der Preis für eine Unze Gold überschritt schließlich die Marke von 2.000 Dollar. Während bisher auf jeden Versuch des Goldpreises, die Widerstandszone oberhalb von 2.000 Dollar zu durchbrechen, eine Phase des Abwärtsdrucks auf der Suche nach einer Unterstützungszone am unteren Ende der Handelsspanne folgte, sehen wir nun, dass sich der Goldpreis oberhalb von 2.000 Dollar zu konsolidieren scheint.

Bis jetzt wird das Jahr 2024 als der Zeitraum in Erinnerung bleiben, in dem der Goldpreis sein Allzeithoch erreichte. Während einige Analysten einen Goldpreis von 2.500 Dollar oder sogar 3.000 Dollar vorhersagen, werden wir in den kommenden Monaten sehr vorsichtig sein müssen, da sich Goldhändler nun in unbekannten Gewässern bewegen. Die geopolitischen und makroökonomischen Entwicklungen im Jahr 2024 müssen genau beobachtet werden, um eine Aufwärts- oder Abwärtsposition zu bestätigen. Faktoren wie die Verwendung der Goldreserven zur Finanzierung der Ausgabe einer gemeinsamen Währung durch die BRICS-Länder werden der Katalysator für eine Rückkehr zum Aufwärtstrend sein. Kriege und geopolitische Ungewissheit sind ebenfalls Faktoren, die für steigende Goldpreise sprechen, ganz zu schweigen von den sinkenden Zinssätzen.

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Silber

In 5 Jahren (März 2019 bis März 2024) ist der Silberpreis um 66% gestiegen. Wie Gold im gleichen Zeitraum ist auch der Silberpreis von März bis August 2020 eindrucksvoll gestiegen (+132%). Während Gold endlich aus seiner Handelsspanne herausgekommen ist, gilt dies nicht für Silber, das seit April 2020 zwischen 27 Dollar und 20 Dollar schwankt.
Im Jahr 2023 zeigte der Silberpreis keinen wirklich klaren Trend und bewegte sich erneut in einer Handelsspanne. Es gab zwei Phasen, in denen der Silberpreis stark anstieg, im März 2023 und zuletzt im November 2023, als er um 26% bzw. 14% zulegte. Ende 2023 ging der Silberpreis leicht zurück, und zwar um -5%. Von Ende Februar 2024 bis heute hat der Silberpreis (XAG) +14,42% zugelegt und ist seit dem 1. Januar 2024 um +10% gestiegen. Es ist wichtig, die gleichen fundamentalen Faktoren im Auge zu behalten, die den Goldpreis im Jahr 2024 nach oben treiben könnten, nämlich ein möglicher Rückgang der Zinssätze und/oder die weltweite geopolitische Lage.

Palladium

Die Situation bei Palladium ist anders - der Palladiumpreis ist in 5 Jahren (von März 2019 bis März 2024) um 30% gefallen. In den letzten 5 Jahren gab es zwei Phasen mit hoher Volatilität. Die erste Phase begann im Dezember 2019 mit einem Anstieg des Palladiumpreises um 55% bis Februar 2020. Unmittelbar darauf folgte ein starker Rückgang des Palladiumpreises um über 45% von Februar bis März 2020. Die zweite Phase begann im Dezember 2021 mit einem starken Anstieg des Palladiumpreises um +105%, gefolgt von einer Korrektur um -73% von März 2022 bis Januar 2024. Wie wir sehen können und wie die Vergangenheit wiederholt gezeigt hat, ist Palladium ein Vermögenswert, der zu starken und plötzlichen Bewegungen fähig ist. Außerdem befindet sich der Palladiumpreis seit August 2022 in einem klaren Abwärtstrend.

Nach einem Höchststand von über 3.400 Dollar pro Unze befinden sich die Palladiumpreise nun in einem Abwärtstrend. Auch wenn es schwierig ist, nach mehr als zwei Jahren fallender Palladiumpreise eine Rückkehr zum Wachstum vorherzusagen, sollten wir die Rückkehr des Palladiumpreises in den Bereich von Dollar 1.000 genau im Auge behalten. Palladium wird vor allem in der Automobilindustrie zur Herstellung von Katalysatoren in Abgassystemen verwendet, die die Emissionen reduzieren, ein Sektor, der durch das Aufkommen von Elektrofahrzeugen vom Niedergang bedroht ist. In geringerem Umfang wird Palladium auch in der Schmuckherstellung (Weißgold), der Zahnmedizin und der Uhrenindustrie verwendet.

Wie sicher sind Investitionen in Edelmetalle?

Seit Jahrhunderten gilt Gold als Anlage in Zeiten wirtschaftlicher Instabilität und Marktvolatilität. Wenn Aktien fallen oder Währungen an Wert verlieren, behält Gold in der Regel seinen Wert bei oder steigt sogar. Gold bietet eine wertvolle Diversifizierung für ein Anlageportfolio. Seine geringe Korrelation zu anderen Vermögenswerten wie Aktien oder Anleihen verringert das Risiko und erhöht die Stabilität des Portfolios insgesamt. Darüber hinaus ist Gold ein Sachwert und behält daher historisch gesehen seine Kaufkraft über die Zeit. Wenn die Inflation ansteigt, folgt der Wert von Gold tendenziell diesem Trend. Somit bietet es Schutz vor Währungsabwertungen und trägt zum Werterhalt langfristiger Investitionen bei.

Obwohl Gold in manchen Fällen eine recht geringe Liquidität aufweisen kann, insbesondere bei geringer Marktliquidität oder externen Verkaufsbeschränkungen, hat Gold eine historische Tendenz, langfristig zu steigen. Im Vergleich zu anderen Anlageformen (z. B. Aktien und Anleihen) ist Gold eine relativ sichere Anlage. Darüber hinaus ist eine Investition in Gold für alle Arten von Anlegern relativ erschwinglich. Ob Sie nun kleine Barren, Münzen oder goldbezogene Finanzprodukte kaufen möchten, es gibt Optionen für verschiedene Budgets und Vorlieben, und viele Banken garantieren die Sicherheit Ihrer Finanzen.

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Wie kann man in Edelmetalle investieren?

• Physischer Kauf: Für den Kauf von physischem Gold, sei es in Form von Münzen, Barren oder Stangen, gibt es spezialisierte Geschäfte, sowohl physisch als auch digital. Auf diesen Websites kann man Gold oder Silber in verschiedenen Formen kaufen (1 Unze, 1 Gramm, 10 Gramm usw.).
• Gold in "Papierform": Wenn es um Papiergold (Gold an der Börse) geht, verwenden mittel- bis langfristig orientierte Anleger am häufigsten Instrumente wie Zertifikate oder ETCs.
• Aktienmarkt: Sie können in Gold oder andere Edelmetalle investieren, indem Sie an der Börse Aktien von Unternehmen kaufen, die diese Metalle fördern. Sie sollten Aktien von börsennotierten Bergbauunternehmen bevorzugen, die regelmäßig Gewinne erzielen.

Investitionen in Edelmetalle bieten zwar keine schnelle Rendite, gelten aber zu Recht als stabil. Apropos Gold und Silber: Diese Metalle haben in den letzten Jahren einen stetigen Aufwärtstrend gezeigt. Der Kauf von Gold und anderen Edelmetallen trägt dazu bei, Ihr Portfolio zu diversifizieren und ihm auch in Zeiten akuter wirtschaftlicher und geopolitischer Krisen stabile Werte zu verleihen.

FAQ

In welche Edelmetalle kann ich investieren? Wie sicher sind Anlagen in Edelmetalle? Wie kann ich Edelmetalle kaufen?